易观AI基础设施系列研究-《2026年中国第三方普惠智算云市场专题报告（华东篇）》

易观分析2025~2026年面向AI训练和推理的智能算力服务的货币化速率显著领先于整体AI产业第三方智算云作为面向中小型企业客户的关键算力供给方商业价值快速放大。华东作为我国数字经济高地智算渗透率近50%供给和需求两端的活跃使得华东成为全国算力市场的焦点。然而不同省市间的发展路径和侧重各异呈现出鲜明的区域差异化格局。易观正式发布的2026年AI基础设施系列研究之《2026年中国第三方普惠智算云市场专题报告华东篇》剖析2026年中国及华东地区智算云市场的供需结构、区域机遇、厂商生态与趋势洞察为政府和企业读者提炼关键信息。易观AI基础设施系列研究-《2026年中国第三方普惠智算云市场专题报告华东篇》本文为本报告解读稿如需获取完整版报告请点击阅读原文下载。如需进一步交流欢迎按照文末联系方式联系报告作者。报告摘要l 华东七省市正在从“算力建设期”进入“算力运营期”。在绿色约束、合规审计、国产异构上量与算力网络化的共同作用下地方治理目标从“扩供给”转向“提利用率、促普惠、强调度”。需求侧呈现“训练与推理并行、推理扩散更快”的结构特征头部训练需求集中于科研与大企业但更广泛、更可规模化的增长来自制造、政务与产业互联网等场景的推理侧长尾需求且对低门槛、自助化、成本透明与本地化SLA更敏感。l 在此背景下第三方普惠智算云的角色正在从“补位者”上升为“组织者”其核心价值不再是简单“卖卡”而是通过“多源接入—统一纳管—统一调度—自助开通—按需计费”的平台化能力把分散、异构、跨地域的算力资源转化为可交付的服务能力并以普惠产品承接长尾需求实现“从自建→混合→第三方聚合”的迁移加速。l 总体而言华东不是一个统一市场而是七种需求曲线叠加的复合市场。谁能围绕省域产业结构提供“可用、可开、可控、可持续”的智算云服务并把资源、交付、生态与运营串成闭环谁就更可能在下一阶段获得结构性优势。研究对象与方法要点本报告讨论的“第三方普惠智算云”强调四个要素的交集第三方多源外部纳管/聚合普惠面向中小企业/开发者的低门槛智算AI训练/推理专用算力云公有云在线交付。与“自建智算中心出租”“私有化一体机项目交付”等模式相比该赛道更强调平台产品化、按需服务与跨域资源组织能力。在供应商对比与格局呈现上报告采用综合测算口径关注的不仅是“算力规模”更包含与第三方/普惠/智算/云化相关的关键权重因子因此更适合用于判断“可持续交付能力与平台属性”而非简单等同于营收份额或装机规模。(一)华东市场总体特征工具箱趋同、落点分化“用算”成为更核心关注点1华东七省市AI智算市场总体情况智能算力高地智算供给和需求规模领先华东七省市是我国以科技、高端制造等为代表的新经济的发展中心经济总量和AI人才总数量领先。其中AI产业及AI基础设施发展迅速截至2025年底算力总规模超过160EFLOPS省份呈现梯队结构分化定位差异化的特征•集中度高苏/沪/浙/皖合计贡献华东约83%总算力与87%智算头部省市决定了区域供给与价格锚点。•结构分化华东整体智算渗透约48%江苏约60%领跑供给与结构双强沪浙约50%进入“智算主导”区间山东约35%仍偏“通算/传统业务驱动”闽赣两省围绕特色产业先行先试总量和结构均有优化空间。•定位差异化上海偏“大模型训练金融/生物医药/高端制造科研”浙江偏“集群底座科技行业算力承载”江苏偏“制造业政企双轮”安徽偏“核心产业应用牵引”。2政策侧特征政策工具箱丰富化从“鼓励建设”转向“鼓励使用”省内和跨省的区域算力协同政策持续强化华东各地政策在方向上呈现趋同绿色约束、合规安全、自主可控、互联调度与普惠工具持续强化但在落点上显著分化形成不同的省域策略组合。1从“补建设”转向“补使用”算力券/模型券等工具是政策端促进算力供给和消费的重要手段其意义在于把财政资源从一次性资本开支转向持续的“用算激励”推动算力真正进入产业链与业务链。这类工具对第三方普惠平台尤其关键平台天然更适配自助开通、按需付费的“用算场景”更容易形成规模化消费与数据回流反过来提升资源利用率与供给可持续性。2从“建中心”转向“可调度、可计量、可运营”省级/市级算力平台与算力网络建设的价值不只在“连起来”更在“调得动、算得清”统一调度、统一计量、统一结算、统一监管将成为下一阶段的治理重点。对地方政府而言考核体系也在从“建了多少”向“用得怎么样”演进——利用率、能效、服务SLA、合规可控等指标的重要性上升。3省域落点差异规则型、产业落地型、枢纽承接型并存上海更偏“规则与平台”强调标准体系、合规审计、高SLA能力江苏、浙江更偏“产业扩散”制造/数字商业牵引推理需求规模化安徽偏“枢纽承接”适合做跨域节点与规模化运营山东、福建、江西分别体现工业纵深、政务与链路敏感、后发追赶等特征。因此华东的政策解读必须回到产业结构同一种工具如算力券在不同省份的目标并不相同——有的要促科研训练、有的要促产业推理扩散、有的要促园区平台运营。3需求侧特征训练与推理并行但推理需求增量更加激发普惠市场发展华东需求侧最关键的结构变化是推理侧从“点状试点”走向“面状扩散”并逐渐成为普惠市场的主要增量来源。训练需求集中于科研机构、头部企业、模型研发团队关注稳定供给、持续周期、合规与数据治理。推理需求广泛分布在制造、政务、交通、金融、文旅、内容与商业场景关注低时延、高并发、成本透明与弹性伸缩。推理的“碎片化高频率”特征天然更适合普惠云模式自助开通、按量付费、快速交付。对第三方普惠智算云而言增长路径往往是先用标准化的普惠产品承接推理长尾与中小客户再向更高客单价的训练、行业平台与生态合作延伸。也因此“开发者体验、工具链、计量计费与运营效率”开始成为关键竞争点。二省域画像速览产业结构决定负载结构负载结构决定云形态华东七省市AI智能算力供需特征江苏制造业密度高、园区场景多推理需求高并发且与边缘协同关系紧密更看重本地交付与可复制行业模板是普惠产品下沉与“园区算力池”模式的优质土壤。上海训练与高端推理并存合规审计与SLA门槛高平台规则、生态组织能力与安全可控能力更重要。浙江数字商业与云原生基础好推理扩散更快客户对自助化、API、计费灵活度更敏感开发者体验决定渗透效率。安徽承接训练外溢与本地产业升级并行适合以运营能力做规模化节点并成为跨域协同的重要枢纽。福建政务与外向型产业对边界、链路与合规更敏感更适合“可控推理云行业平台”切入。山东工业纵深带来行业大模型空间项目制与ROI导向更强更适合与园区/国企共建行业智算平台形成可复制方案。江西后发追赶轻量推理为主、成本敏感更适合第三方以普惠套餐做市场教育通过示范项目推动扩散。三产业链结构算力资源—平台能力—开发者与工具链—行业场景—运营与生态如果把“普惠智算云”只理解成“租GPU”很容易低估它的产业价值。事实上第三方普惠智算云更像一条把算力供给与产业需求连接起来的“组织链”上游是多源异构算力与基础设施能力中游是纳管、调度、计量计费与平台化交付下游则是政务、工业、金融、内容与科研等高频AI应用场景。我们在报告中将这条链条拆解为“算力资源—平台能力—开发者与工具链—行业场景—运营与生态”的完整闭环华东普惠智算产业链的关键在协同效率一方面GPU/NPU等异构资源的上量与跨域流动要求平台具备多源接入与统一调度能力另一方面推理扩散带来的长尾需求要求平台以自助化、按需付费、弹性伸缩等普惠产品降低门槛并通过开发者生态与行业伙伴体系加速落地。也正因为如此我们看到政策工具逐步从“补建设”转向“促用算”地方政府、园区平台、云厂商、第三方聚合平台与行业客户之间的协作边界正在重新定义——未来三年的竞争更多将发生在“谁能把链条跑通、把效率做出来”。四供给侧与供应商格局第三方“组织力”上升份额仍高度分散1供给侧转向从“卖卡”到“组织算力”在GPU供需不确定与国产异构持续上量的背景下平台价值显著上升多源接入 → 统一纳管/调度 → 自助开通 → 按需计费 → 运营提效利用率/SLA/成本。第三方普惠平台因此从“补位者”向“组织者”演进其价值不仅在供给端整合也在需求端把长尾客户规模化、产品化承接并形成持续消费。2供应商市场格局三大类型低集中度竞争关键在于AI算力的有效组织和分发本报告选取七家具有代表性的厂商进行对比分析九章云极、基石智算、华为云、百度智能云、阿里云、火山引擎、商汤。我们观察到华东供给格局呈现三类路径并存1独立第三方聚合平台强调多源纳管、统一调度、普惠计费与下沉获客2头部云厂商资源池与产品矩阵强、生态完整、覆盖行业广3AI公司/方案型供给更擅长垂直场景交付常以“算法算力”一体推进。截至2025年H2华东三方普惠智算市场呈现多强并立但集中度分散的特征。在厂商维度九章云极以10.2%份额位居第一阿里云与基石智算分别以9.8%和8.9%紧随其后华为云、百度智能云、火山引擎、商汤构成第二梯队与此同时华东市场集中度偏低大量区域节点、垂直方案商、国资/园区平台与新兴聚合者仍共同构成供给侧。这种结构表明一方面头部厂商已经形成较强的交付与平台化能力另一方面市场仍未出现绝对统治者竞争空间更多取决于组织力——谁能更好地完成异构纳管、统一调度、交付SLA与产品化运营谁就更可能在省域扩散与行业落地中持续放大优势。五趋势和建议华东AI算力市场进入“效率竞争”的新阶段立足本区域的算力供给和消费生态建设是关键12026年中国普惠智算云发展重要趋势综合华东政策与市场结构易观提出2026年AI智能算力市场呈现的五大趋势性方向1普惠算力主流化推理扩散带动算力消费规模显著提升普惠算力需求增加2智算平台行业属性增强行业级、区域级的智算解决方案与交付能力决定竞争格局3智算融入业务全链路伴随Agent等形式的AI应用爆发智算渗透至生产级系统4算力网络化与跨域调度加速智能算力算力统一计量与互联互通5ROI与利用率标准建立算力运营时代的量化管理体系。2行动建议利益相关方应统筹协作定位和规划智算建设共建高效、开放、可持续的AI智算生态政策制定者/园区平台以利用率为核心KPI建立供需对接与统一调度平台券制工具从“补建设”转向“补用算”减少重复投资、推动互联互认与标准化计量。算力客户政企/国央企/行业龙头训练/推理分层选型构建混合部署与多云备援建立成本治理与SLA审查机制避免用算失控在合规要求明确的场景优先采用可审计、可追溯的交付模式。行业玩家/供应商围绕省域产业结构选择落地切入点强化异构调度、DevOps与行业交付用开发者生态与伙伴体系规模化获客与交付通过“标准产品行业方案”轮提升复用率。投资方关注效率型赛道算力网络与调度软件、边缘推理方案、行业AI SaaS、绿色能效与运维体系。六总结华东正在从算力建设期进入算力运营期。省域差异决定需求曲线差异需求曲线差异决定供给与商业模式差异。第三方普惠智算云通过“多源纳管统一调度自助普惠”把碎片化供给转化为可交付服务并以推理扩散承接长尾需求正在成为连接政策、产业与开发者的重要组织者。对各方而言最优策略是在理解省域画像的前提下围绕“用得起、用得稳、调得动、算得清”构建可持续的算力运营体系用产品化与行业化能力实现长期渗透。如需获取完整版PDF格式白皮书请点击文末“阅读原文”获取下载链接。如需就本次报告做更多交流欢迎联系易观公司400-610-0231或联系报告作者张澄宇易观合伙人企业数字化中心负责人 zhangchengyuanalysys.cn|15120031028电话同微信报告关键词第三方普惠智算云AI智能算力普惠算力平台智算云智算中心GPU云/AI算力云算力纳管多源接入统一调度异构算力GPUNPU国产异构上量算力网络/跨域调度算力券/模型券训练算力与推理算力云边协同/边缘推理AI基础设施AI infra | SLA与合规审计利用率与ROI华东算力/长三角智算江苏、上海、浙江、安徽、福建、山东、江西相关话题QAQ1什么是“第三方普惠智算云”A以第三方聚合/纳管为主要供给来源具备多源接入与统一调度能力并以公有云方式向中小企业/开发者提供低门槛按需智算服务的平台。Q2它和“自建智算中心出租”有什么区别A自建出租更像单点资源租赁第三方普惠智算云强调跨归属/跨地域/跨架构的资源纳管与统一调度以及自助开通、按需计费等普惠产品化能力。Q3华东AI算力市场的特征A华东不是一个同质市场。七省市产业结构、合规边界、训练/推理负载与交付方式差异明显决定了算力政策落点与智算云选型路径都需要“省域匹配”。Q4企业如何在自建/混合/第三方聚合之间选择A建议按负载分层核心/敏感负载偏自建或专有弹性与增量需求采用混合与第三方聚合补位重点评估统一调度、SLA、计量计费与成本治理能力。Q5评估智算云平台最关键看什么A规模和卡数并非核心更要看“可交付能力”异构适配与统一调度、本地化交付与SLA、计费颗粒与弹性、开发者工具链与生态支持。获取报告点击阅读原文如需就本次报告做更多交流欢迎联系易观公司400-610-0231易观分析内容速览中国GEO行业市场发展报告2026中国AI营销趋势洞察20262026年中国AI产业发展十大趋势概要版联系我们商务合作4006-010-231智姐姐15646561016微信同号媒体采访易观分析媒介ygfxmkt微信号文章转载Lisa19720119431微信同号公司介绍易观是中国数智化领域专业的科技和市场分析机构。经过25年同金融、零售、科技等行业企业的深入互动与持续服务易观积累了海量的数据资产与分析成果并拥有多个易观自主知识产权的分析模型以及评级指数。易观汇聚资深行业与商业分析师、数据分析师以及咨询顾问团队帮助行业企业在数字化业务与应用等方面进行发展现状对标参照最佳实践形成数字化业务发展策略助力企业打造卓越的数字化业务能力完成面向数智化时代的转型从激烈的市场竞争当中脱颖而出。与易观同行让科技有道让创新可依易观的内容覆盖领域以及相关的业务方案研究说明易观Analysys提供的产业分析主要是在产业宏观数据、最终用户季度调研数据、厂商历史数据以及厂商季度业务监测信息等基础上运用易观的产业分析模型并结合市场研究、行业研究以及厂商研究方法得出的主要反映了市场现状、趋势、拐点和规律以及厂商的发展现状。易观Analysys相信通过上述产业研究方法得出的数据在行业公认可接受误差范围内可以准确反映行业走势与变化规律。通过专业研究方法得到的研究结果旨在供决策参考。厂商的实际数据请查询厂商发布的财务报告。版权声明1、本网所有内容凡注明来源易观分析/易观的所有文字、图片和音视频资料版权均属北京易观数智科技股份有限公司所有任何媒体、网站或个人未经本网协议授权不得转载、链接、转贴或以其他方式复制发布/发表。已经本网协议授权的媒体、网站在下载使用时必须注明稿件来源易观分析/易观违者本网将依法追究责任。2、凡引用本网文章者皆应保证文章的完整和不可分割性不得断章取义、曲解涵义在引用时不得对文章中任何的数据进行修改亦不得将文章用于任何非法用途。同时必须保留本网注明的稿件来源并自负版权等法律责任。3、在引用文章时应在明显区域标注数据源和本网logo否则本网将依法追究其法律责任。4、若引用者基于本网数据进行加工的应当对数据来源进行显著说明并表明该数据所属文章的著作权归本网所有。5、转载或引用本网内容不得进行如下活动1损害本网或他人利益2任何违法或违规行为3任何可能破坏公序良俗的行为4擅自同意他人继续转载、引用本网内容5未经本网许可擅自用于商业盈利途径。6、转载或引用本网中的署名文章请按规定向作者支付稿酬。7、对于不当转载或引用本网内容而引起的民事纠纷、行政处罚或其他损失本网不承担责任。8、对违反本声明或存在其他违法、恶意使用本网内容者本网保留追究其法律责任的权利。